<!DOCTYPE HTML PUBLIC "-//W3C//DTD HTML 3.2//EN">
<HTML>
<HEAD>
<META HTTP-EQUIV="Content-Type" CONTENT="text/html; charset=iso-8859-1">
<META NAME="Generator" CONTENT="MS Exchange Server version 6.5.7653.38">
<TITLE>RE: [arin-ppml] Policy Proposal: IPv4 Recovery Fund</TITLE>
</HEAD>
<BODY>
<!-- Converted from text/plain format -->

<P><FONT SIZE=2>And, I want it perfectly understood that in full disclosure, I am NOT the Bill related to Bill's Bait and Hosting Megacorp.<BR>
and furthermore hold no legacy blocks in hoard... ;-)<BR>
<BR>
Bill Darte<BR>
ARIN AC<BR>
<BR>
<BR>
-----Original Message-----<BR>
From: arin-ppml-bounces@arin.net on behalf of William Herrin<BR>
Sent: Fri 11/21/2008 2:36 PM<BR>
To: arin-ppml@arin.net<BR>
Subject: Re: [arin-ppml] Policy Proposal: IPv4 Recovery Fund<BR>
<BR>
On Fri, Nov 21, 2008 at 2:12 PM, Member Services <info@arin.net> wrote:<BR>
> To illustrate the intent of section 4.10.2, let's say that ARIN has<BR>
> the following requests in the following order:<BR>
><BR>
> 1.      a /22 for XYZ Corp. ($300)<BR>
> 2.      a /15 for BIll's Bait and Hosting Megacorp. ($2500)<BR>
> 3.      a /19 for John's Host Hideaway ($2000)<BR>
> 4.      a /21 for Piner Klerpin's New Net ($800)<BR>
><BR>
> Example 1:<BR>
> ARIN receives a /18 from someone, but, pays an incentive of<BR>
> $2200 for that /18.<BR>
><BR>
> ARIN would offer a /19 to John's Host Hideaway for $1100<BR>
> ARIN would then satisfy Piner Klerpin's request for $225<BR>
> ARIN would then satisfy XYZ Corp's request for $112.50<BR>
> ARIN would still have a /20, /21, and /22 for future requests.<BR>
<BR>
Let me suggest a slightly different approach:<BR>
<BR>
The four orgs make those bids to ARIN. ARIN then makes the following<BR>
public bids:<BR>
<BR>
$75 for a /24 only if the rest of the /22 CIDR block is held free by ARIN<BR>
$150 for a /23 only if the rest of the /22 CIDR block is held free by ARIN<BR>
$300 for a /22<BR>
$800 for a /21<BR>
$1100 for a /20<BR>
$2000 for a /19<BR>
$3100 for a /18<BR>
$3100 for a /17<BR>
$3100 for a /16<BR>
$3100 for a /15 (which _won't_ be given to Bill's Bait because $3100>$2500)<BR>
$5600 for a /14 or anything shorter.<BR>
<BR>
As soon as someone accepts one of these bids and sells space back to<BR>
ARIN, these offers are retracted and new ones published based on the<BR>
remaining demand. The difference in money folks pay per address is<BR>
reflected in the place they claim in the queue. Any addresses left<BR>
over from a buy will go to anyone who bids at least as much per<BR>
address as the most expensive person in the buy. These relatively<BR>
random infusions fund ARIN's administrative overhead for this payment<BR>
system.<BR>
<BR>
<BR>
Regards,<BR>
Bill Herrin<BR>
<BR>
--<BR>
William D. Herrin ................ herrin@dirtside.com  bill@herrin.us<BR>
3005 Crane Dr. ...................... Web: <<A HREF="http://bill.herrin.us/">http://bill.herrin.us/</A>><BR>
Falls Church, VA 22042-3004<BR>
_______________________________________________<BR>
PPML<BR>
You are receiving this message because you are subscribed to<BR>
the ARIN Public Policy Mailing List (ARIN-PPML@arin.net).<BR>
Unsubscribe or manage your mailing list subscription at:<BR>
<A HREF="http://lists.arin.net/mailman/listinfo/arin-ppml">http://lists.arin.net/mailman/listinfo/arin-ppml</A><BR>
Please contact info@arin.net if you experience any issues.<BR>
<BR>
</FONT>
</P>

</BODY>
</HTML>